IPO Sterling Check Corp (STER)
Обзор первичного биржевого размещения акций STER
ТикерSTER
СтранаСША
БиржаNASDAQ
Количество сотрудников5200
Отрасль/секторTechnology
Год основания1975
АндеррайтерыGoldman Sachs, JP Morgan, Morgan Stanley, Baird, William Blair, KeyBanc, Nomura, Stifel
Объём IPO, $ млн300
Диапазон размещения, $20-22
Количество акций к размещению/общее количество, млн шт14.29/ 101.06 (14%)- Капитализация на IPO, $ млрд2.122
Дедлайн/торги20.09.21 20 мск / 22.09.21
Проспект эмиссииФорма S-1 (ссылка)
ПрезентацияRoadshow (ссылка)
Дисклеймер: Инвестирование в IPO сопряжено с повышенным риском финансовых потерь. Участвуя в IPO, вы самостоятельно несёте все риски, связанные с потенциальными убытками.
Данный обзор и содержащиеся в нём оценки и выводы не являются инвестиционной рекомендацией и не могут служить поводом для принятия инвестиционных решений и предоставляются исключительно в ознакомительных целях. Это методологический инструмент, позволяющий проводить самостоятельный анализ для принятия собственных инвестиционных решений и он может быть не объективен и не совершенен. Администрация Zinchenko Capital не несёт ответственности за любые действия и последствия подписчиков и читателей проекта, в том числе убытки, связанные с использованием информации, размещённой на сайтах и ресурсах Zinchenko Capital
Данный обзор и содержащиеся в нём оценки и выводы не являются инвестиционной рекомендацией и не могут служить поводом для принятия инвестиционных решений и предоставляются исключительно в ознакомительных целях. Это методологический инструмент, позволяющий проводить самостоятельный анализ для принятия собственных инвестиционных решений и он может быть не объективен и не совершенен. Администрация Zinchenko Capital не несёт ответственности за любые действия и последствия подписчиков и читателей проекта, в том числе убытки, связанные с использованием информации, размещённой на сайтах и ресурсах Zinchenko Capital
Оценка проводится по методике Smartscoring 2.0. Подробно по ссылке
1. Бизнес
Метрики продукта, бизнеса, рынка и отрасли
100%
Количество клиентов
40000
100%
Сосредоточенность выручки
Не сосредоточена
50%
Объём рынка
$16 млрд
75%
Динамика рынка
12%
Sterling Check Corp ($STER): компания разработала ПО для проверки данных и проверки личности. Sterling Check предлагает комплексные решения по найму и управлению рисками, включая проверку личности, проверку криминального прошлого, проверку учетных данных, проверку на наркотики и состояние здоровья, а также обработку документации сотрудников, необходимой для приема на работу и постоянного мониторинга рисков.
50%
Прибыльность IPO в отрасли
28%
75%
Уникальность идеи
Не достаточно уникальна
50%
Конкурентное преимущество
Особых не замечено
0%
Количество конкурентов
16+ конкурентов
100%
Трудности входа в отрасль
Существенные
100%
Отраслевые ограничения
Не выявлено
75%
Модель монетизации
B2B облачный сервис
100%
Региональный фокус
240 стран
75%
Менеджмент
Не звёздный
73%
Оценка бизнеса
Не плохо
Резюме по бизнесу, рынку и отрасли
Средняя оценка получилась 73 баллов.
2. Финансы
Финансовые метрики бизнеса
50%
Сравнение с конкурентами по мультипликаторам
Низкая оценка конкурентов
100%
Выручка
$250 млн
75%
Динамика выручки
+45%
100%
Валовая прибыль
$197 млн
75%
Динамика валовой прибыли
+45%
100%
Валовая маржа
79.2%
0%
Операционная прибыль
-$56млн убыток
25%
Расходы на продажи и маркетинг
Снижаются во всех отношениях
50%
Расходы на исследования и разработки
Стабильны
75%
Удержание выручки
Не рассчитывается
50%
Уровень долга
55%
25%
Денежный поток
Положительный
75%
Наличные
79% от обязательств
62%
Оценка финансов
Удовлетворительно
Резюме по финансам
62 балла
3. Другие факторы
Важные метрики из других разделов
25%
Инвесторы/фонды
В инвесторах 2 фонда
0%
Спрос от фондов
Не зафиксирован
0%
Предложения от старых инвесторов
2/3 эмиссии продают крупные акционеры
50%
Куда пойдут деньги
На развитие и погашение кредитов (1/3)
100%
Попадание в ФПР
Попадает. США
75%
Средняя прибыльность андеррайтеров
+32% за последние 12 мес
25%
Внутренний спрос (переподписка)
Ниже среднего
0%
Ожидаемая аллокация
20%
100%
Объём размещения
$300 млн
100%
Торгуется на ОТС
Нет
100%
Допфактор 1
Поставщик FINRA
25%
Допфактор 2
Баланс рисованный - активы НМА и гудвил
0%
Допфактор 3
Сразу после IPO будет допэмиссия (20% от всей эмиссии) для опционов сотрудникам
57%
Скорректированная факторная оценка
Удовлетворительно
Резюме по другим факторам
Средний балл по всем параметрам 1) бизнес 2) финансы 3) прочие составил 57 баллов. Очень мало
А теперь сравним эту оценку с оценкой экспертов
А теперь сравним эту оценку с оценкой экспертов
4. Оценки экспертов
Аналитические сервисы и эксперты в области IPO
60%
Эксперт S
Оценка 3/5
40%
Эксперт B
Оценка 2/5
0%
Эксперт P
Пропуск
0%
Эксперт R
Пропуск
0%
Эксперт F
Пропуск
0%
Эксперт A
Пропуск
72%
Эксперт I
36
33%
Эксперт Pr
Neutral
60%
Эксперт RH
3/5
50%
Эксперт BA
Не плохо, но риски велики
0%
Эксперт SP
Пропуск
50%
Эксперт TH
Пропуск 50/100
60%
Эксперт FS
3/5
33%
Средняя оценка экспертов
Все пропускают
Подать заявку на IPO у брокера Freedom Finance
предварительно откройте брокерский счёт в форме ниже
Как же распределять депозит?
Наше решение: принимаем участие на $2000 это примерно 3% от свободных денег с учётом маржи
В зависимости от вашей стратегии - у вас может быть своё решение. Мы можем сказать, как бы мы поступили, если бы у нас был определённый депозит. Не является инвестиционной рекомендацией
Наше решение: принимаем участие на $2000 это примерно 3% от свободных денег с учётом маржи
В зависимости от вашей стратегии - у вас может быть своё решение. Мы можем сказать, как бы мы поступили, если бы у нас был определённый депозит. Не является инвестиционной рекомендацией
Пропуск
Пропуск
Пропуск
Пропуск
Данная оценка может быть не объективной. Zinchenko.Capital не осуществляет деятельности по инвестиционному консультированию, информация, размещаемая на сайте, не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Приведенная на этом сайте информация и мнения составлены на основе публичных источников, которые признаны надежными, однако за достоверность предоставленной информации Zinchenko.Capital ответственности не несёт. Zinchenko.Capital и её аффилированные лица и сотрудники не несут ответственности за прямой или косвенный ущерб, наступивший вследствие использования данной информации, включая данные, котировки и графики, а также за ее достоверность.